重要免責聲明
本站資源皆取自網路，純做個人研究心得分享，喜愛指標請支持開發者正版。
本站交易工具評論，皆為個人使用心得，不包含推薦投資之意圖，投資人須自負投資盈虧。
本站提及之外匯交易平台，皆為個人親身投資使用體驗，不具推薦意圖，投資須謹慎選擇交易平台。
在金融市場的世界中，最難駕馭的不是走勢，也不是技術指標，而是我們自己的情緒。其中，「報復性交易（Revenge Trading）」是最常見也最危險的行為陷阱之一。無論是股票、期貨還是外匯市場，報復性交易都能在短時間內摧毀長期經營的策略與信心。
報復性交易，是交易上的失誤，更是心理素質的失控。接下來，我們將拆解這個現象的成因、背後的心理機制，以及五種幫助你脫離這個情緒漩渦的有效策略。
本文重點
一、什麼是報復性交易
是「輸了要馬上贏回來」的危險邏輯
報復性交易，是指交易者在遭遇虧損後，因情緒失控，他們還沒有花時間思考下一步或研究策略，就立即進場進行下一筆交易，試圖快速彌補損失。這類交易通常缺乏經過深思熟慮的策略，完全是出自「我要討回來」的衝動。
這種心態，就像是賭徒輸了錢後加倍下注，期望下一局能翻本，殊不知這樣的行為往往讓虧損雪上加霜。許多經驗豐富的交易心理學家，如Brett Steenbarger 博士，同時也是《交易者的超級心流訓練》這本書的作者就指出：
「報復性交易是一種由憤怒驅動的行為，是資本使用最具破壞性的方式之一。」
二、報復性交易的心理驅動
Brett Steenbarger 博士認為：「報復性交易是由憤怒引起的，因為你對損失感到憤怒，並渴望迅速收回所有損失。」
報復性交易是情緒與行為的失衡，是交易的致命傷
這種非理性行為背後的情緒非常複雜，常見包含以下幾種：
- 憤怒：對市場、對自己決策的懊悔。
- 貪婪：想快速把損失補回來。
- 恐懼：害怕虧損擴大，卻也怕錯過反彈。
- 羞恥：擔心被他人知道虧損，急著恢復面子。
這些情緒必定會在交易過程中影響每個交易者。但是報復性交易並不僅限於新手交易者，甚至一些專業交易員和擁有多年經驗的交易員也會陷入這種做法。這就是讓報復性交易變得更加不理性的原因。
這些心理反應會讓人做出非理性的行為，例如放大倉位、隨便進場、忽略風險控管。甚至有交易者在短時間內連續下單，只為了「找回尊嚴」。
在大多數情況下，採取報復性交易的交易者往往會將其交易部位增加一倍或兩倍，認為下一筆交易將會成功。但正如您所知，市場並不容易預測，而預期的獲利交易很可能變成虧損交易。比交易者試圖收回的前一筆金額更大，但大多數時候，進行報復性交易的交易者都會受到巨額虧損讓他們遭受重創。
三、如何阻止報復性交易
考慮到報復性交易的影響，根據幾位與數千名交易員合作的交易心理學家的經驗，以下是阻止報復性交易的五種最有效的方法。
1. 設下停損後的「冷靜期」
當你發生一筆重大虧損，請立刻暫停交易至少一天，讓大腦回到理性狀態。儘管很難保持客觀的看法並控制自己的情緒，但最好的做法是停止交易。
2. 檢視自己的觸發點
一旦你暫時退出市場，就該進行客觀、不帶感情的自我評估，找出導致虧損和報復性交易的原因。
找出你報復性交易發生的時機點。是連續虧損三筆？還是被打到設定停損？透過記錄與回顧，辨識你失控的模式，才能對症下藥。
在一次關於交易心理學的採訪中，Steenbarger 表示：「為了了解正在發生的事情，交易者需要具備自我意識。他需要首先意識到這一點，然後從螢幕前退一步，評估形勢。交易者需要客觀地看待形勢，才能糾正報復性交易及其後果。」
3. 評估市場狀況
評估市場是否太動盪而無法交易？ 是否存在穩定的趨勢或交易機會？
在這個時間點，是什麼因素推動了市場波動，導致交易變得困難？
如果仔細觀察，就會發現雖然重大經濟數據和事件（如聯邦公開市場委員會會議、或其他央行決議）可以提供交易機會，但也可能造成市場波動。有時波動性太大，不值得進行交易。
4. 建立交易日誌與自我回饋儀式
養成紀錄每筆交易背後「情緒」的習慣。並在虧損後寫下「這次學到了什麼」，再口頭對自己說一次：「下次我就會這樣做。」這是將失敗轉為經驗的具體化練習，出自《通向成功的交易心理學》作者Steve Ward的建議
評估您自己的交易策略是否適合當前的市場狀況也很重要。這將使您有機會（如有必要）調整您的交易方式。
四、強化你的交易紀律
為了避免報復性交易，您需要保持紀律，制度比情緒可靠，紀律才是真正的獲利來源，在市場中，紀律勝過預測。你無法掌控市場，但你能控制自己。以下幾點，是對抗報復性交易的核心原則：
- 永遠遵守自己的交易計劃。
- 接受虧損是交易的一部分。
- 設立「三筆虧損即暫停」的規則。
- 經常複盤，強化認知與策略一致性。
- 明確定義成功不等於每次都賺，而是長期資金曲線穩健向上。
五、獲利，不是靠一筆翻身，而是靠每一步都理性
這篇文章根據知名的交易心理學家的經驗，概述了一些對抗報復性交易的實用行動，與其追求快速翻本，不如用更穩健的方式提升勝率與風險控制。交易的核心不是發洩情緒，而是邏輯推演與風險管理。只要能控制住「輸了要贏回來」的衝動，你就已經贏過大多數還在情緒裡沉淪的交易者了。
如果你喜歡這篇文章，別忘了分享給身邊也在市場中努力的朋友！
歡迎持續關注本站，我們會持續為大家帶來更多優質的投資知識喔～
延伸閱讀：交易之路不靠運氣，當出現這9個跡象，你的交易心態已邁向高手之路！
延伸閱讀：現金拖累效應是什麼？績效不是輸在投資，而是輸在「空手等崩盤」
